LED板塊的走強(qiáng)與其一季度的復(fù)蘇不無關(guān)系。近日，廣東省科學(xué)技術(shù)廳網(wǎng)站發(fā)布2013年第一季度的路燈招標(biāo)情況。根據(jù)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，今年第一季度廣東省的路燈以及隧道燈招標(biāo)已經(jīng)達(dá)到7.6萬盞，已經(jīng)超過了2012年全年的招標(biāo)總量7.5萬盞。

  今年2月17日，發(fā)改委等6部委聯(lián)合發(fā)布了《半導(dǎo)體照明節(jié)能產(chǎn)業(yè)規(guī)劃》?！兑?guī)劃》明確了促進(jìn)LED照明節(jié)能產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值年均增長30%左右，2015年達(dá)到4500億元，其中LED照明應(yīng)用產(chǎn)品1800億元，業(yè)內(nèi)人士據(jù)此認(rèn)為行業(yè)的轉(zhuǎn)機(jī)已經(jīng)到來。

  最新公布的年報數(shù)據(jù)顯示，LED行業(yè)去年相當(dāng)慘淡，其上市公司去年凈利潤大多下降，如龍頭企業(yè)三安光電營業(yè)收入同比雖然增長92.48%，凈利潤卻同比減少13.47%。德豪潤達(dá)去年凈利潤下降59%，勤上光電凈利潤同比下降16%。

  然而，一季報的數(shù)據(jù)顯示，部分中下游企業(yè)凈利潤已有所好轉(zhuǎn)，如洲明科技今年一季度凈利潤大增148%，陽光照明一季度凈利潤同比增加12.6%;但是部分上游LED芯片公司仍未扭轉(zhuǎn)業(yè)績下降的趨勢，如三安光電今年一季度凈利潤仍然下降18.7%。

  對于LED行業(yè)一季度的情況，陽光私募鴻鼎珩生TMT研究員王文星昨天對表示，“LED板塊受到背光備貨及商業(yè)照明帶動，行業(yè)獲利能力逐漸改善，但目前改善明顯的是中下游，上游的芯片仍然不樂觀。LED行業(yè)大致可以分為上游的芯片，相關(guān)公司有士蘭微、陽光照明等，中游的封裝和背光，相關(guān)公司有聚飛光電、瑞豐光電、鴻利光電等，下游的照明應(yīng)用領(lǐng)域，相關(guān)公司有陽光照明、雷士照明等。值得注意的是，洲明科技、德豪潤達(dá)、聚飛光電、三安光電等在上下游或者中下游產(chǎn)業(yè)鏈均有布局。投資者可重點(diǎn)關(guān)注德豪潤達(dá)，公司產(chǎn)業(yè)鏈布局較好且與營銷能力強(qiáng)的雷士照明聯(lián)姻。”

  一位不愿具名的深圳券商研究員表示，隨著歐盟白熾燈全面禁止，LED照明應(yīng)用進(jìn)入質(zhì)的變化階段，國內(nèi)在政府工程的推動下，商業(yè)照明、連鎖照明有望加速滲透，建議投資者關(guān)注中游封裝領(lǐng)域的勤上光電、洲明科技、鴻利光電，背光領(lǐng)域的聚飛光電、瑞豐光電，下游應(yīng)用領(lǐng)域的陽光照明、港股的雷士照明。